Minister finansów Kanady Bill Morneau wysłuchuje pytania podczas konferencji prasowej po publikacji aktualizacji ekonomiczno-fiskalnej w Ottawie w dniu 20 listopada 2018 r. Pan Morneau powiedział, że wszelkie zmiany podatkowe, które rząd kanadyjski robi w sprawie opcji na akcje, zaczną obowiązywać tylko raz zmiany zostały wprowadzone. (CHRIS WATTIEREUTERS) Minister finansów Kanadasu, Bill Morneau, słucha pytania podczas konferencji prasowej po publikacji ekonomicznej i fiskalnej aktualizacji w Ottawie w dniu 20 listopada 2018 r. Pan Morneau powiedział, że wszelkie zmiany podatkowe, które rząd kanadyjski wprowadzi do opcji wchodzi w życie dopiero po wprowadzeniu zmian. (CHRIS WATTIEREUTERS) Zmiany podatkowe nie będą miały zastosowania do istniejących opcji na akcje, mówi Morneau Add to. THEOPHILOS ARGITIS and DOUG ALEXANDER Opublikowany Piątek, 20 listopada 2018 16:58 EST Ostatnia aktualizacja piątek, 20 listopada 2018 5:00 PM EST Minister finansów Bill Morneau powiedział, że wszelkie zmiany podatkowe, które rząd kanadyjski robi w sprawie opcji na akcje, zaczną obowiązywać tylko raz zmiany są dokonywane, skutecznie dziadkując istniejące opcje. Każda decyzja, którą podejmujemy w sprawie opcji na akcje, wpłynie na opcje na akcje wydane od tej daty, powiedział pan Morneau w piątek w Ottawie po pierwszej aktualizacji fiskalnej rządu liberalnego. Liberałowie powiedzieli, że pracownicy, których roczne zyski z opcji na akcje nie przekroczą 100 000, pozostaną nienaruszone. Premier Justin Trudeau zobowiązał się w ostatniej kampanii wyborczej do ograniczenia kwoty, którą pracownicy mogą domagać się poprzez odliczenia od opcji na akcje, choć Liberałowie podali kilka szczegółów na temat tego, jak i kiedy zmiana zostanie wprowadzona. Niektórzy pracownicy kanadyjscy zastanawiali się, czy powinni skorzystać z możliwości zablokowania korzystnego traktowania podatkowego. Wszelkie opcje na akcje, które zostały wydane przed tą datą, będą podlegały temu systemowi podatkowemu, który obowiązywał przed tą datą, powiedział pan Morneau. Mam nadzieję, że zwolni tych Kanadyjczyków, którzy mają tę troskę, od podejmowania działań, które byłyby niewłaściwe. Ten ruch będzie szczególnie dotkliwy dla osób zarabiających ponad 200 000 (150 000), którzy zostaną również dotknięci przez liberalne partys plany, aby podnieść najwyższą stawkę podatku dochodowego od osób fizycznych do 33 procent z 29 procent. Zgodnie z aktualnymi przepisami podatkowymi pracownicy wykonujący opcje na akcje mogą ubiegać się o odliczenie aż 50 procent świadczenia, skutecznie obniżając stawkę podatku o połowę, wynika z badania przeprowadzonego przez PricewaterhouseCoopers LLP. Michael Sabia, dyrektor generalny Caisse de Depot et Placement du Quebec, drugiego co do wielkości zarządzającego funduszem emerytalnym w Canadas, powiedział, że zadaniem ministra finansów jest zrównoważyć redystrybucyjne konsekwencje i znaczenie polityki podatkowej z jednej strony, ale także bardzo realne konsekwencje, jakie kapitał zyskuje na opodatkowaniu w zakresie tworzenia kapitału. Opcje na akcje zapewniają zachęty, powiedziała Sabia podczas piątkowego wywiadu z Bloomberg TV Canada, ale nie sądzę, że to jedyny sposób na robienie rzeczy. Jeśli się wycofasz, ważne jest znalezienie instrumentów finansowych, które w pewnym stopniu łączą interesy zarządu, zarządu z interesami akcjonariuszy i inwestorów i istnieje wiele różnych mechanizmów, aby to osiągnąć. Inne środki, które firmy mogą wykorzystywać, obejmują odroczone jednostki akcyjne lub ograniczone jednostki giełdowe, w których pracownik otrzymuje akcje w przyszłości, powiedział Sabia. Więcej powiązanych z tą historią Następna historia Odkryj treści z The Globe and Mail, których w inny sposób nie spotkałeś. Tutaj przedstawiamy Ci nowe sugestie, w których będziemy nadal robić jeszcze lepsze, gdy poznamy Cię lepiej. Możesz nas powiadomić, jeśli sugestia nie odpowiada Twoim potrzebom, klikając przycisk zamykania po prawej stronie nagłówka. Ograniczenia kopiują Thomson Reuters 2017. Wszelkie prawa zastrzeżone. Ponowne publikowanie lub redystrybucja treści Thomson Reuters, w tym przez ramkowanie lub w podobny sposób, jest zabronione bez uprzedniej pisemnej zgody Thomson Reuters. Thomson Reuters nie ponosi odpowiedzialności za jakiekolwiek błędy lub opóźnienia w treści Thomson Reuters lub za jakiekolwiek działania podjęte w oparciu o taką treść. Thomson Reuters i logo Thomson Reuters są znakami towarowymi Thomson Reuters i powiązanych z nim firm. Wybrane dane dostarczone przez Thomson Reuters. copy Thomson Reuters Limited. Kliknij Ograniczenia. Prawa autorskie 2017 The Globe and Mail Inc. Wszelkie prawa zastrzeżone. 351 King Street East. Suite 1600. Toronto. ON Canada M5A 0N1 Phillip Crawley, Publisher Większość programów opcji na akcje w Kanadzie ma strukturę umożliwiającą skorzystanie z opcji odliczenia od opcji równej 50 procentom podlegającego opodatkowaniu świadczenia. (Melissa KingiStockphoto) Większość programów opcji na akcje w Kanadzie jest skonstruowanych w taki sposób, aby skorzystać z opcji odliczenia od opcji równej 50% podlegającego opodatkowaniu świadczenia. (Melissa KingiStockphoto) Opcje na akcje mogą obciążyć Cię nieprzyjemnym podatkiem Dodaj do. Specjalne dla The Globe and Mail Opublikowane środa, 18 marca 2018 18:32 EDT Ostatnia aktualizacja środa, 18 marca 2018 18:38 EDT Uczciwość jest w oczach patrzącego. Możesz przypomnieć historię Jrme Kerviel. który był handlarzem instrumentów pochodnych, który pracował w banku Socit Gnrale SA w Paryżu. Pan Kerviel został skazany w 2008 roku za naruszenie zaufania. fałszerstwa i nieuprawnione korzystanie z komputerów banków, co spowodowało straty na bank około 7,5 mld euro. Pan Kerviel został zwolniony, ale twierdził, że bank jest niesprawiedliwy. STRATEGIA PORTFOLIO Jeśli chodzi o uczciwość, kanadyjscy podatnicy sprawili, że tak duża kwestia, że nasz rząd wprowadził zasady uczciwości, aby ulżyć podatnikom w określonych sytuacjach. Jest jednak pewna sytuacja, która pojawiała się w kółko, gdy kanadyjscy podatnicy krzyczeli, ale podatnik odmówił nieuczciwego nazwania systemu podatkowego. Niedawna decyzja sądu stanęła po stronie podatnika po raz kolejny w tej sprawie, a Kanadyjczycy muszą wziąć to pod uwagę. Pozwól mi wyjaśnić. Wyobraź sobie to. Jesteś zatrudniony przez firmę oferującą plan opcji na akcje. Zgodnie z planem możesz kupić u swojego pracodawcy udziały po 10 na akcję. Z biegiem czasu wartość akcji na wolnym rynku rośnie o 200 na akcję. Więc korzystasz ze swoich opcji i kupujesz 1000 akcji po 10 sztuk. Twój koszt wynosi 10 000. Akcje są warte 200 000 (1000 akcji po 200 sztuk). Zyskujesz niezły zysk w wysokości 190 000. Faktem jest, że to ćwiczenie twoich opcji spowoduje pewien podatek. Właśnie osiągnąłeś korzyść w wysokości 190 na akcję (200 mniej 10), co daje całkowitą korzyść w wysokości 190 000. Będzie to podlegać opodatkowaniu, nie jako zysk kapitałowy, lecz jako dochód z pracy. Dobra wiadomość Większość programów opcji na akcje w Kanadzie ma strukturę umożliwiającą skorzystanie z opcji odliczenia opcji równej 50 procentom podlegającego opodatkowaniu świadczenia. W tym przykładzie przyjmijmy, że tylko 95 000 korzyści (połowa 190 000) będzie podlegać opodatkowaniu. To spowoduje powstanie ustawy podatkowej w wysokości 44 090 dla kogoś z wysokiego podatku w Ontario w 2018 roku. Ale historia się nie skończyła. Załóżmy, że trzymasz swoje akcje, a akcje spadną do 10 w krótkim czasie. Nadal jesteś winien podatkowi 44 090 podatków, ale twoje udziały są teraz warte 10 000 (1000 akcji po 10 sztuk). Gdzie masz zamiar zdobyć pieniądze na opłacenie podatku? Jeśli sprzedasz swoje udziały za 10 000, zobaczysz stratę w wysokości 190 000 (skorygowana baza kosztowa to 200 000 wartości w dniu, w którym skorzystałeś z opcji, ale sprzedajesz je za 10 000) . Możesz się spodziewać, że Twój podlegający opodatkowaniu zasiłek na akcje może zostać zrekompensowany 190 000 strat na sprzedaży twoich akcji. Bynajmniej. Stratę uznaje się za stratę kapitałową, natomiast dochód podlegający opodatkowaniu uznano za dochód z pracy. Straty kapitałowe można zastosować do zysków kapitałowych, ale nie do innych rodzajów dochodów. W rezultacie będziesz musiał zapłacić podatek od opcji na akcje bez natychmiastowej ulgi od straty. W przeszłości było kilka spraw sądowych w tej sprawie. 20 stycznia, pan Bing Zhu, kanadyjski podatnik, był ostatnim ofiarą sądów (patrz Bing Zhu przeciwko Królowej, 2018 TCC 16). Pan Zhu nabył 116 000 udziałów w swoim pracodawcy, Canadian Solar Inc. (CSI), a we wrześniu 2008 r. Wykonał swoje opcje i nabył 53.150 udziałów w swoim pracodawcy. Musiał zgłosić dochód z pracy w wysokości 1 667 070 (z czego połowa podlegał opodatkowaniu z powodu 50-procentowego odliczenia opcji na akcje) w wyniku jego opcji na akcje w 2008 r., Ale sprzedał swoje udziały w listopadzie 2008 r. Za stratę w wysokości 1.247.657 . Starał się argumentować, że jego straty nie były stratami kapitałowymi, lecz zwykłymi stratami biznesowymi, próbując pokryć straty z dochodów z pracy. Nie działa. Sąd orzekł przeciwko niemu. Mimo że może to nie być sprawiedliwe dla pana Zhu, sąd nie był upoważniony do udzielenia zwolnienia na podstawie argumentu słuszności. Aby uniknąć losu pana Zhu i wielu innych, rozważ możliwość sprzedaży wszystkich akcji nabytych w ramach programu opcji na akcje tak szybko, jak to możliwe. W przeciwnym razie ryzykujesz utratą wartości tych udziałów i pozostawieniem trafienia podatkowego oraz straty kapitału, które nie zrekompensują Twojego dochodu podlegającego opodatkowaniu. Jako minimum sprzedaj wystarczającą ilość akcji, aby zebrać pieniądze na opłacenie podatków. Tim Cestnick jest dyrektorem zarządzającym Advanced Wealth Planning, Scotiabank Global Wealth Management i założycielem WaterStreet Family Offices. Ograniczenia kopiują Thomson Reuters 2017. Wszelkie prawa zastrzeżone. Ponowne publikowanie lub redystrybucja treści Thomson Reuters, w tym przez ramkowanie lub w podobny sposób, jest zabronione bez uprzedniej pisemnej zgody Thomson Reuters. Thomson Reuters nie ponosi odpowiedzialności za jakiekolwiek błędy lub opóźnienia w treści Thomson Reuters lub za jakiekolwiek działania podjęte w oparciu o taką treść. Thomson Reuters i logo Thomson Reuters są znakami towarowymi Thomson Reuters i powiązanych z nim firm. Globe Investor jest częścią raportu The Globe and Mails na temat wybranych danych biznesowych dostarczonych przez Thomson Reuters. copy Thomson Reuters Limited. Kliknij Ograniczenia. Prawa autorskie 2017 The Globe and Mail Inc. Wszelkie prawa zastrzeżone. 351 King Street East. Suite 1600. Toronto. ON Canada M5A 0N1 Phillip Crawley, PublisherGet Najbardziej wyczerpujące opcje na akcje pracownicze Program opcji na akcje dla pracowników może być lukratywnym instrumentem inwestycyjnym, jeśli będzie odpowiednio zarządzany. Z tego powodu plany te od dawna służyły jako skuteczne narzędzie przyciągania najlepszych menedżerów, aw ostatnich latach stały się popularnym sposobem przyciągania pracowników niewykonawczych. Niestety, niektórzy wciąż nie wykorzystują w pełni pieniędzy wygenerowanych przez pracowników. Zrozumienie charakteru opcji na akcje. Podatki i wpływ na dochody osobiste są kluczem do maksymalizacji tego potencjalnie lukratywnego zysku. Czym jest opcja na akcje dla pracowników Opcja na akcje dla pracowników to umowa wydana przez pracodawcę na pracownika w celu zakupu określonej liczby akcji spółki po ustalonej cenie przez ograniczony okres czasu. Istnieją dwie główne kategorie wydanych opcji na akcje: niekwalifikowane opcje na akcje (NSO) i opcje na akcje motywacyjne (ISO). Niekwalifikowane opcje na akcje różnią się od opcji na akcje na dwa sposoby. Po pierwsze, NSO są oferowane pracownikom niewykonawczym oraz zewnętrznym dyrektorom lub konsultantom. Natomiast normy ISO są ściśle zastrzeżone dla pracowników (w szczególności dyrektorów wykonawczych) firmy. Po drugie, niewykwalifikowane opcje nie podlegają specjalnemu federalnemu traktowaniu podatkowemu, podczas gdy opcje opcji motywacyjnych mają korzystne traktowanie podatkowe, ponieważ spełniają określone ustawowe zasady opisane w Kodeksie podatkowym (więcej o tym korzystnym traktowaniu podatkowym podano poniżej). Plany NSO i ISO mają wspólną cechę: mogą czuć się złożone. Transakcje w ramach tych planów muszą być zgodne z określonymi warunkami określonymi w umowie pracodawcy i Internal Revenue Code. Grant Date, Expiration, Vesting and Exercise Na początku pracownicy zwykle nie otrzymują pełnego prawa własności do opcji w dacie rozpoczęcia umowy (znanej również jako data przyznania). Muszą przestrzegać określonego harmonogramu zwanego harmonogramem nabywania uprawnień podczas korzystania z opcji. Harmonogram nabywania uprawnień rozpoczyna się w dniu przyznania opcji i podaje terminy, w których pracownik może wykonywać określoną liczbę akcji. Na przykład, pracodawca może przyznać 1 000 akcji w dniu przyznania, ale rok od tej daty zostanie nabytych 200 akcji (pracownik ma prawo do wykonywania 200 z 1000 początkowo przyznanych akcji). Rok później nabyto kolejne 200 udziałów i tak dalej. Po kalendarzu nabywania uprawnień następuje data wygaśnięcia. W tym dniu pracodawca nie zastrzega sobie już prawa pracownika do zakupu akcji spółki zgodnie z warunkami umowy. Opcja na akcje dla pracowników jest przyznawana po określonej cenie, zwanej ceną wykonania. Jest to cena za jedną akcję, którą pracownik musi zapłacić, aby zrealizować swoje opcje. Cena wykonania jest ważna, ponieważ służy do określenia zysku (zwanego elementem okazjonalnym) i podatku należnego z tytułu umowy. Element okazyjny obliczany jest poprzez odjęcie ceny wykonania od ceny rynkowej akcji spółki w dniu realizacji opcji. Opodatkowanie opcji pracowniczych Wewnętrzny kod podatkowy ma również zestaw zasad, których właściciel musi przestrzegać, aby uniknąć płacenia wysokich podatków od swoich umów. Opodatkowanie kontraktów opcji na akcje zależy od rodzaju posiadanej opcji. Dla niekwalifikowanych opcji na akcje (NSO): Dotacja nie jest zdarzeniem podlegającym opodatkowaniu. Opodatkowanie rozpoczyna się w momencie wykonywania. Element okazyjny opcji niekwalifikowanej jest uznawany za rekompensatę i opodatkowany według zwykłych stawek podatku dochodowego. Na przykład, jeśli pracownikowi przyznano 100 akcji A w cenie wykonania 25, wartość rynkowa akcji w momencie wykonania wynosi 50. Elementem umowy jest umowa (50 - 25) x 1002,500 . Zauważ, że zakładamy, że te akcje są 100 nabyte. Sprzedaż zabezpieczenia powoduje kolejne zdarzenie podatkowe. Jeśli pracownik zdecyduje się na natychmiastową sprzedaż akcji (lub mniej niż rok po wykonaniu), transakcja zostanie zgłoszona jako krótkoterminowy zysk (lub strata) kapitałowa i będzie podlegać opodatkowaniu według zwykłych stawek podatku dochodowego. Jeśli pracownik zdecyduje się sprzedać udziały w rok po wykonaniu, sprzedaż zostanie wykazana jako długoterminowy zysk (lub strata) z kapitału, a podatek zostanie obniżony. Zachęcające opcje na akcje (ISO) podlegają specjalnemu traktowaniu podatkowemu: Dotacja nie jest transakcją podlegającą opodatkowaniu. W trakcie realizacji nie są zgłaszane żadne zdarzenia podlegające opodatkowaniu, jednak element zachęty opcji na akcje motywacyjne może spowodować powstanie alternatywnego podatku minimalnego (AMT). Pierwsze zdarzenie podlegające opodatkowaniu występuje przy sprzedaży. Jeżeli akcje zostaną sprzedane natychmiast po ich wykonaniu, element okazyjny traktowany jest jako zwykły przychód. Zysk z umowy traktowany będzie jako długoterminowy zysk kapitałowy, jeżeli przestrzegana jest następująca zasada: zapasy muszą być przechowywane przez 12 miesięcy po wykonaniu i nie powinny być sprzedawane przez dwa lata po dacie przyznania. Załóżmy na przykład, że Stock A został przyznany 1 stycznia 2007 r. (100 nabytych). Władza wykonawcza korzysta z opcji w dniu 1 czerwca 2008 r. Jeśli chce zgłosić zysk z kontraktu jako długoterminowy zysk kapitałowy, zapas nie może zostać sprzedany przed 1 czerwca 2009 r. Inne uwagi Mimo że czas akcji strategia opcyjna jest ważna, należy wziąć pod uwagę inne kwestie. Kolejnym kluczowym aspektem planowania opcji na akcje jest wpływ, jaki te instrumenty będą miały na ogólny podział aktywów. Aby jakikolwiek plan inwestycyjny zakończył się sukcesem, aktywa muszą być odpowiednio zdywersyfikowane. Pracownik powinien uważać na skoncentrowane pozycje na akcjach spółek. Większość doradców finansowych sugeruje, że akcje spółek powinny stanowić 20 (co najwyżej) całego planu inwestycyjnego. Chociaż możesz czuć się komfortowo, inwestując większy procent swojego portfela we własną firmę, po prostu bezpieczniej go zróżnicować. Skonsultuj się ze specjalistą ds. Finansowych i podatkowych, aby ustalić najlepszy plan wykonania swojego portfela. Bottom Line Pod względem koncepcyjnym opcje są atrakcyjną metodą płatności. Czy jest lepszy sposób na zachęcenie pracowników do udziału w rozwoju firmy niż poprzez oferowanie im kawałka tortu? W praktyce jednak odkupienie i opodatkowanie tych instrumentów może być dość skomplikowane. Większość pracowników nie rozumie skutków podatkowych posiadania i korzystania z opcji. W związku z tym mogą być bardzo karani przez wuja Sama i często tracą część pieniędzy generowanych przez te kontrakty. Pamiętaj, że sprzedaż akcji pracowniczych natychmiast po ćwiczeniach spowoduje wyższy krótkoterminowy podatek od zysków kapitałowych. Czekanie, aż sprzedaż kwalifikuje się do niższego długoterminowego podatku od zysków kapitałowych, może zaoszczędzić setki, a nawet tysiące. Miara związku między zmianą ilości żądanej danego towaru a zmianą jego ceny. Cena. Łączna wartość rynkowa w dolarach wszystkich dostępnych akcji spółki. Kapitalizacja rynkowa jest obliczana poprzez pomnożenie. Frexit krótko dla quotFrench exitquot to francuski spinoff terminu Brexit, który pojawił się, gdy Wielka Brytania głosowała. Zlecenie złożone z brokerem, który łączy w sobie funkcje zlecenia stopu z zleceniami limitów. Zlecenie stop-limit będzie. Runda finansowania, w ramach której inwestorzy nabywają akcje od spółki o niższej wycenie niż wycena na rzecz spółki. Ekonomiczna teoria łącznych wydatków w gospodarce i jej wpływ na produkcję i inflację. Rozwinęła się ekonomia keynesowska.
Comments
Post a Comment